一、案情簡(jiǎn)介

2022年10月，A證券公司客服熱線(xiàn)、官方郵箱陸續收到投資者投訴，反映受公司員工邀請加入股票交流群后被誘導下載行情交易軟件購買(mǎi)虛擬幣、原始股等并被收取咨詢(xún)費。經(jīng)公司核查，上述活動(dòng)系不法分子冒充公司和公司員工名義進(jìn)行，投資者所下軟件非公司行情交易軟件。A公司遂通過(guò)公司APP客戶(hù)端、中國證券業(yè)協(xié)會(huì )網(wǎng)站進(jìn)行投資者風(fēng)險提示。

二、案例分析

根據《證券法》第118條、第202條，《刑法》第225條以及《最高人民檢察院、公安部關(guān)于公安機關(guān)管轄的刑事案件立案追訴標準的規定（二）》第（二）項，未經(jīng)中國證監會(huì )批準，任何單位和個(gè)人不得以證券公司名義開(kāi)展證券業(yè)務(wù)活動(dòng)。非法經(jīng)營(yíng)證券業(yè)務(wù)或者未經(jīng)批準以證券公司名義開(kāi)展證券業(yè)務(wù)活動(dòng)的，將視情節輕重給予相應的行政處罰；涉嫌犯罪的，由公安機關(guān)、司法機關(guān)依法認定后，以非法經(jīng)營(yíng)罪追究刑事責任。

本案中，不法分子冒充A證券公司工作人員從事薦股咨詢(xún)活動(dòng)，涉嫌非法證券活動(dòng)。

三、案例點(diǎn)評（中原證券股份有限公司合規總監 史紅星）

近年來(lái)，非法證券活動(dòng)隱蔽性強、花樣不斷翻新，不法分子采用多種手段方式假冒合法機構或人員進(jìn)行非法活動(dòng)。一是假冒公司網(wǎng)站、APP，誘導投資者下載非法軟件并入金、誘導投資者通過(guò)非法鏈接進(jìn)行轉賬或交易；二是假冒公司知名人士、員工，開(kāi)展非法客戶(hù)招攬、薦股或者誤導、詐騙等；三是假借“與XX券商合作”名義，以“內幕消息”欺騙投資者。此類(lèi)非法證券活動(dòng)不僅侵害了證券公司名譽(yù)，更損害了投資者的利益。

投資者可以通過(guò)以下途徑識別判斷是否為合法機構。一是辨識主體資格。按照規定，開(kāi)展證券期貨業(yè)務(wù)，需要經(jīng)中國證監會(huì )核準，取得相應業(yè)務(wù)資格，可以通過(guò)證監會(huì )、中國證券業(yè)協(xié)會(huì )、中國期貨業(yè)協(xié)會(huì )網(wǎng)站查詢(xún)合法證券期貨經(jīng)營(yíng)機構及其從業(yè)人員信息。二是辨識營(yíng)銷(xiāo)方式。不法分子往往自稱(chēng)“老師”“股神”，以知道“內幕信息”、能夠挑選“黑馬股”、只要跟著(zhù)他做，就能賺大錢(qián)的說(shuō)法吸引投資者，而合法的證券期貨經(jīng)營(yíng)機構不能有以上行為。三是辨識互聯(lián)網(wǎng)址。非法證券期貨網(wǎng)站的網(wǎng)址往往采用無(wú)特殊意義的字母和數字構成，或在合法證券期貨經(jīng)營(yíng)機構網(wǎng)址的基礎上變換或增加字母和數字?？赏ㄟ^(guò)中國證券業(yè)協(xié)會(huì )、中國期貨業(yè)協(xié)會(huì )網(wǎng)站查看合法證券期貨經(jīng)營(yíng)機構的網(wǎng)址，識別非法證券期貨網(wǎng)站。四是辨識收款賬號。合法證券期貨經(jīng)營(yíng)機構只能以公司名義對外開(kāi)展業(yè)務(wù)，也只能以公司的名義開(kāi)立銀行賬戶(hù)，而非法機構往往以個(gè)人的名義開(kāi)立收款賬戶(hù)。如果有人要求把錢(qián)打入以個(gè)人名義開(kāi)立的賬戶(hù)，應果斷拒絕。